國(guó)產(chǎn)企業(yè)發(fā)力車(chē)規(guī)領(lǐng)域，臺(tái)灣企業(yè)“瞧上”邊緣AI，MCU前景仍值得期待
國(guó)產(chǎn)MCU行業(yè)整體業(yè)績(jī)維持正增長(zhǎng)
據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，目前已經(jīng)量產(chǎn)并銷(xiāo)售MCU產(chǎn)品的上市公司大約有20多家，包括芯海科技、中穎電子、峰岹科技、樂(lè)鑫科技、中微半導(dǎo)、鉅泉科技、恒爍股份、兆易創(chuàng)新、華潤(rùn)微、納思達(dá)、復(fù)旦微電、士蘭微、瑞芯微、四維圖新、上海貝嶺、國(guó)芯科技、國(guó)民技術(shù)、東軟載波、力源信息等A股上市的，以及新三板上市的匯春科技、華芯微、晟矽微電。
雖然國(guó)內(nèi)MCU市場(chǎng)規(guī)模不大，且低質(zhì)量?jī)?nèi)卷嚴(yán)重，但仍持續(xù)有新玩家加入這個(gè)賽道，今年LED驅(qū)動(dòng)芯片巨頭晶豐明源也宣布跨界加碼MCU芯片領(lǐng)域，以現(xiàn)金的形式收購(gòu)MCU企業(yè)凌歐創(chuàng)芯38.87%的股份。此外國(guó)產(chǎn)處理器領(lǐng)先企業(yè)龍芯中科也在跨界研發(fā)車(chē)用高可靠MCU芯片。
通過(guò)整理發(fā)現(xiàn)，2022年MCU業(yè)務(wù)收入最高的中國(guó)大陸上市公司是兆易創(chuàng)新，以28.29億元排名第一。根據(jù)Omdia的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年MCU營(yíng)收25億元的兆易創(chuàng)新并沒(méi)有闖入全球Top10，而到了2021年MCU業(yè)務(wù)收入高增長(zhǎng)225.30%，市場(chǎng)排名遷躍到全球第8位。
在2022年MCU行業(yè)寒冬下，兆易創(chuàng)新MCU業(yè)務(wù)為何仍能正向增長(zhǎng)15.19%？據(jù)了解，雖然兆易創(chuàng)新的MCU產(chǎn)品主要應(yīng)用于消費(fèi)電子領(lǐng)域，但2022年其MCU產(chǎn)品在工業(yè)領(lǐng)域、網(wǎng)通領(lǐng)域營(yíng)收實(shí)現(xiàn)較大幅度的增長(zhǎng)，且在汽車(chē)前裝應(yīng)用領(lǐng)域亦實(shí)現(xiàn)良好成長(zhǎng)，加之MCU海外業(yè)務(wù)拓展順利，支撐全年MCU業(yè)務(wù)收入正向增長(zhǎng)。截至目前，兆易創(chuàng)新MCU產(chǎn)品已成功量產(chǎn)38大系列、超過(guò)450款MCU產(chǎn)品，工藝制程主要集中在55nm及40nm。
雖然比不上2021年的集體翻倍增長(zhǎng)，2022年國(guó)內(nèi)大部分上市公司MCU業(yè)務(wù)仍維持正向增長(zhǎng)，MCU業(yè)務(wù)收入下滑較嚴(yán)重的也就樂(lè)鑫科技和華芯微。樂(lè)鑫科技是物聯(lián)網(wǎng)Wi-Fi MCU芯片領(lǐng)域的主要供應(yīng)商之一，2022年MCU業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)4.06億元收入，較2021年下滑26.58%。而華芯微產(chǎn)品以8位MCU為主，同時(shí)具備32位MCU芯片設(shè)計(jì)與開(kāi)發(fā)能力，產(chǎn)品應(yīng)用主要集中在智能家居、消費(fèi)電子和智能安防等領(lǐng)域，2022年全年華芯微MCU產(chǎn)品收入為0.66億元，較2021年下滑27.87%。
國(guó)內(nèi)供應(yīng)商加速汽車(chē)MCU國(guó)產(chǎn)化
汽車(chē)半導(dǎo)體市場(chǎng)即將迎來(lái)新一波的爆發(fā)。據(jù)IHS Makit數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)，隨著汽車(chē)電子需求持續(xù)旺盛，預(yù)計(jì)汽車(chē)半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模將于2030年達(dá)到1100億美元。其中，MCU作為汽車(chē)電子控制系統(tǒng)的核心，在車(chē)內(nèi)應(yīng)用十分廣泛，涵蓋車(chē)身控制、信息娛樂(lè)系統(tǒng)、駕駛輔助、動(dòng)力總成控制等各個(gè)領(lǐng)域。
在傳統(tǒng)燃油車(chē)上，單車(chē)MCU用量大約在50-100顆，而智能電動(dòng)汽車(chē)有望實(shí)現(xiàn)翻倍甚至更多。據(jù)IC Insights預(yù)測(cè)，2023年全球車(chē)規(guī)級(jí)MCU市場(chǎng)規(guī)模將有望增長(zhǎng)至88億美元
可見(jiàn)，車(chē)規(guī)級(jí)MCU正在迎來(lái)巨大的增量需求。
然而，目前全球車(chē)用MCU芯片的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局仍較為集中，基本由歐美日廠商所壟斷，主要有瑞薩電子、恩智浦、英飛凌、德州儀器、微芯科技、意法半導(dǎo)體等。
面對(duì)行業(yè)挑戰(zhàn)和機(jī)遇，本土MCU廠商正在加大布局和投入力度，車(chē)規(guī)級(jí)MCU芯片替代正在從低端走向中高端市場(chǎng)。其中，曦華科技作為國(guó)產(chǎn)高端汽車(chē)MCU廠商，已推出多款量產(chǎn)芯片，并已拿到國(guó)內(nèi)頭部客戶(hù)的定點(diǎn)，開(kāi)始向商業(yè)化應(yīng)用階段推進(jìn)。
前幾日，曦華科技在上海研發(fā)中心召開(kāi)媒體交流活動(dòng)，曦華科技聯(lián)合創(chuàng)始人、CTO白頌榮及首席市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)官兼MCU事業(yè)部總經(jīng)理?xiàng)畋?，向半?dǎo)體行業(yè)觀察在內(nèi)的多家媒體分享了芯片視角下的汽車(chē)產(chǎn)業(yè)變革，以及在汽車(chē)芯片產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值重構(gòu)的趨勢(shì)之下，曦華科技在產(chǎn)業(yè)、團(tuán)隊(duì)、產(chǎn)品及未來(lái)規(guī)劃等方面的布局和思考。
據(jù)楊斌介紹：“曦華科技從2020年開(kāi)始布局汽車(chē)MCU產(chǎn)業(yè)，時(shí)逢新能源汽車(chē)市場(chǎng)爆發(fā)，車(chē)載電氣系統(tǒng)智能化和模塊化，為產(chǎn)業(yè)打開(kāi)千億級(jí)車(chē)載半導(dǎo)體市場(chǎng)增長(zhǎng)空間；同時(shí)自主芯片研發(fā)的大背景下也為國(guó)產(chǎn)汽車(chē)芯片帶來(lái)了絕佳的市場(chǎng)機(jī)遇?！?/span>
從產(chǎn)品進(jìn)展來(lái)看，曦華科技目前已完成以32位高性能MCU芯片——藍(lán)鯨M01系列為代表的10余款車(chē)規(guī)級(jí)芯片的設(shè)計(jì)、驗(yàn)證、流片與測(cè)試，包括CVM014x、CVM011x和CVM011x+Touch三個(gè)不同系列。
該系列產(chǎn)品應(yīng)用涵蓋車(chē)身BCM、PEPS無(wú)鑰匙進(jìn)入系統(tǒng)、T-Box通訊模塊、矩陣式前大燈、流水尾燈、車(chē)內(nèi)氛圍燈、換擋手柄、EPB/ABS控制器、電動(dòng)坐椅、BMS、電池?zé)峁芾怼⑺?油泵/風(fēng)扇小電機(jī)控制、智能座艙、底盤(pán)控制、智能觸控開(kāi)關(guān)及面板等多個(gè)不同領(lǐng)域。其中，CVM014x主要面向中高端應(yīng)用市場(chǎng)，CVM011x更多兼顧成本敏感型應(yīng)用。而CVM011x+Touch是專(zhuān)門(mén)面向車(chē)載智能觸控應(yīng)用開(kāi)發(fā)。
據(jù)楊斌介紹，第一代車(chē)規(guī)級(jí)MCU已實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，并在國(guó)內(nèi)主流車(chē)廠實(shí)現(xiàn)多項(xiàng)定點(diǎn)，2023年將實(shí)現(xiàn)整車(chē)的批量出貨。
在汽車(chē)發(fā)展趨勢(shì)下，汽車(chē)電子電氣架構(gòu)正在從分布式E/E架構(gòu)，向域集中式架構(gòu)演進(jìn)，未來(lái)將繼續(xù)向整車(chē)集中式架構(gòu)發(fā)展。這一演變過(guò)程也對(duì)汽車(chē)MCU延伸出了兩大需求：
其一，芯片的集成度增加，對(duì)于高算力、外設(shè)接口豐富度以及高速通信接口等需求愈發(fā)明顯。
另一方面，集中式架構(gòu)的邊緣控制節(jié)點(diǎn)MCU的需求也在加大。
除了汽車(chē)MCU需求爆發(fā)推動(dòng)本土廠商的發(fā)展之外，不穩(wěn)定的國(guó)際貿(mào)易關(guān)系也為國(guó)產(chǎn)車(chē)用MCU發(fā)展提供了契機(jī)。
在此契機(jī)下，國(guó)內(nèi)車(chē)企為了保障供應(yīng)鏈安全，提升新能源汽車(chē)的自主可控，開(kāi)始主動(dòng)接觸本土MCU企業(yè)，尤其是那些具有量產(chǎn)能力的MCU企業(yè)。
臺(tái)灣MCU供應(yīng)商試圖進(jìn)軍邊緣AI市場(chǎng)
據(jù)Digitimes報(bào)道，業(yè)界人士表示，順應(yīng)智能化與邊緣AI應(yīng)用的大趨勢(shì)，中國(guó)臺(tái)灣MCU廠商正著力開(kāi)發(fā)與AI整合的MCU，以發(fā)掘AI MCU商機(jī)，創(chuàng)造更多新的邊緣AI市場(chǎng)與應(yīng)用。
消息人士稱(chēng)，中國(guó)臺(tái)灣MCU供應(yīng)商長(zhǎng)期從事消費(fèi)電子應(yīng)用，但隨著消費(fèi)電子設(shè)備逐漸融入AI功能以實(shí)現(xiàn)智能化，他們正在邊緣AI市場(chǎng)尋找機(jī)會(huì)。
然而，人工智能芯片設(shè)計(jì)的高度復(fù)雜性以及對(duì)大數(shù)據(jù)分析和深度學(xué)習(xí)算法的需求使得進(jìn)入人工智能應(yīng)用市場(chǎng)變得更加困難，消息人士繼續(xù)說(shuō)道。
供應(yīng)商中，Holtek Semiconductor（盛群半導(dǎo)體）將于2023年推出MCU與傳感器相結(jié)合的多元化模塊解決方案，此策略不僅是為了提升產(chǎn)品差異化，也是為了提升MCU的附加值，以應(yīng)對(duì)市場(chǎng)趨勢(shì)和需求。
Holtek 指出，它還在開(kāi)發(fā)與邊緣人工智能計(jì)算相關(guān)的產(chǎn)品，例如不同規(guī)格的血氧儀和具有不同壓力、速度和流量要求的健康測(cè)量設(shè)備。
另一家MCU廠商新唐科技在邊緣AI領(lǐng)域有多年布局，專(zhuān)注于工業(yè)噪聲檢測(cè)等工業(yè)應(yīng)用，通過(guò)AI MCU可以在一定程度上提升。
新唐表示，人工智能服務(wù)器應(yīng)用正在獲得牽引力，并將在未來(lái)幾年急劇增長(zhǎng)，這將對(duì)其整體業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)做出積極貢獻(xiàn)。 公司與微軟合作開(kāi)發(fā)遠(yuǎn)程服務(wù)器BMC（基板管理控制器）解決方案，預(yù)計(jì)2024年開(kāi)始貢獻(xiàn)收入。
新唐指出，客戶(hù)對(duì)信息安全的要求越來(lái)越高，因此公司和微軟將繼續(xù)評(píng)估開(kāi)發(fā)其他人工智能相關(guān)應(yīng)用市場(chǎng)的可行性。
業(yè)內(nèi)人士還表示，邊緣AI計(jì)算可以減少數(shù)據(jù)延遲，節(jié)省云計(jì)算成本。消息人士強(qiáng)調(diào)，通過(guò)將MCU與邊緣AI應(yīng)用相結(jié)合，設(shè)備可以直接在前端處理，而無(wú)需發(fā)送到云端，如果中國(guó)臺(tái)灣MCU制造商繼續(xù)向AI MCU領(lǐng)域進(jìn)軍，這將為中國(guó)臺(tái)灣MCU制造商帶來(lái)新的商機(jī)。
MCU仍然是個(gè)好賽道
市場(chǎng)大不大，好不好，未來(lái)怎么樣，看數(shù)據(jù)最清楚。
根據(jù)IC Insights數(shù)據(jù)及預(yù)測(cè)，2026年全球MCU市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)272億美元，出貨量約達(dá)358億顆。
MCU巨頭們剛剛發(fā)布了上個(gè)季度的業(yè)績(jī)：
Microchip：營(yíng)收22.33億美元，同比增長(zhǎng)21.1%。
英飛凌：營(yíng)收41.19億歐元，同比增長(zhǎng)25%。
恩智浦：營(yíng)收31.2億美元，同比下降0.5%。
瑞薩：營(yíng)收359.4億日元，同比增長(zhǎng)3.8%。
意法半導(dǎo)體：營(yíng)收達(dá)42.47億美元，同比增長(zhǎng)19.8%。
德州儀器：營(yíng)收43.8億美元，同比下降11%。
我國(guó)MCU市場(chǎng)進(jìn)入快速發(fā)展階段，2021年中國(guó)MCU市場(chǎng)增長(zhǎng)了36％至365億元。2022年中國(guó)MCU市場(chǎng)規(guī)模達(dá)390億元，2023年預(yù)測(cè)將達(dá)420億元。
有這么多肉吃，蛋糕是挺大的。
第二點(diǎn)，MCU市場(chǎng)是否存在顛覆性的機(jī)會(huì)？
全球MCU市場(chǎng)仍屬于巨頭壟斷集中的市場(chǎng)，全球前5大MCU生產(chǎn)廠商分別為NXP、瑞薩電子、意法半導(dǎo)體、英飛凌以及微芯科技。國(guó)內(nèi)頭部廠商包括兆易創(chuàng)新、中穎電子、樂(lè)鑫科技、復(fù)旦微電、國(guó)民技術(shù)等。
我認(rèn)為存在兩個(gè)確定性很高的顛覆性機(jī)會(huì)。
一是國(guó)產(chǎn)替代率。
目前我國(guó)MCU國(guó)產(chǎn)化率約為16%，國(guó)產(chǎn)替代空間正在快速上升。
以我觀察其他行業(yè)的國(guó)產(chǎn)替代規(guī)律，比如新能源行業(yè)的光伏和儲(chǔ)能電池為例，一般國(guó)產(chǎn)替代從5%到20%是一個(gè)緩慢積聚勢(shì)能的過(guò)程，一旦超過(guò)20%，整個(gè)行業(yè)就會(huì)發(fā)生顛覆性的替代浪潮，國(guó)產(chǎn)將加速占領(lǐng)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，并向海外市場(chǎng)滲透，最終將海外廠商逼上絕路。
二是ARM的商業(yè)模式即將崩潰。
顛覆性機(jī)會(huì)很多來(lái)自舊秩序的瓦解。
比如我國(guó)新能源汽車(chē)的崛起，是直接跳過(guò)了歐美日廠商在燃油車(chē)的專(zhuān)利束縛，直接在ESG領(lǐng)域下注才贏得了今天的成績(jī)。
ARM的商業(yè)模式即將巨變，而基于ARM架構(gòu)上的MCU巨頭們?nèi)缤ㄖ诹魃持械拇髽牵鼗l(fā)生了動(dòng)搖，就像是現(xiàn)在的傳統(tǒng)豪車(chē)品牌，面臨將被徹底沖垮的可能性。而在新平臺(tái)新技術(shù)上下注的廠商，將迎來(lái)一次蠶食舊勢(shì)力地盤(pán)的商業(yè)機(jī)會(huì)。
在互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，也發(fā)生了多次領(lǐng)跑者被后來(lái)者顛覆的案例，比如易趣被淘寶顛覆，拼多多后來(lái)居上，團(tuán)購(gòu)先驅(qū)拉手被美團(tuán)顛覆，優(yōu)酷被愛(ài)奇藝超越，米哈游后發(fā)先至，都是等到了正確的時(shí)機(jī)。
第三點(diǎn)，非市場(chǎng)化的影響。
在芯片創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域，每個(gè)公司的背景都不一樣。有純技術(shù)團(tuán)隊(duì)創(chuàng)業(yè)的，有地方國(guó)資支持的，有央企支持的，還有阿里騰訊華為等巨頭的小弟，得到的財(cái)政補(bǔ)貼層次都千差萬(wàn)別，如果你的目標(biāo)是和他們爭(zhēng)搶政府采購(gòu)或信創(chuàng)市場(chǎng)的蛋糕，我相信這一定不會(huì)只是比較你們的技術(shù)和產(chǎn)品，更多的是看你們的非市場(chǎng)化的因子。
芯片行業(yè)里，很多賽道的非市場(chǎng)化成分很大，比如說(shuō)高端CPU、人工智能，受到了中美關(guān)系的影響，面臨巨大的非市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，有些面向信創(chuàng)和特種行業(yè)客戶(hù)的賽道，則無(wú)法在市場(chǎng)上銷(xiāo)售，且受到政府采購(gòu)波動(dòng)的影響，還有些賽道雖然是市場(chǎng)化賽道，但是整個(gè)市場(chǎng)只有幾個(gè)大客戶(hù)，比如手機(jī)供應(yīng)鏈，這里面的非市場(chǎng)因素也很多。
MCU，恰好是一個(gè)純市場(chǎng)化的賽道，不需要用先進(jìn)工藝，不靠政府補(bǔ)貼市場(chǎng)，有龐大的中小客戶(hù)群。
在純市場(chǎng)化的賽道里，你技術(shù)好，可以降低成本，你質(zhì)量好，可以贏得客戶(hù)的信賴(lài)，你資金雄厚，可以忍受價(jià)格戰(zhàn)的波動(dòng)。你敗了，也只能怨自己技不如人，愿賭服輸。
所有內(nèi)卷的市場(chǎng)里，都有做得好的和做得不好的，沒(méi)有金剛鉆，就不要攬瓷器活。沒(méi)有獨(dú)特的技術(shù)壁壘，沒(méi)有高效率的團(tuán)隊(duì)管理，在任何市場(chǎng)都是混不好的。
國(guó)產(chǎn)MCU公司有100多家，必然會(huì)走出一個(gè)優(yōu)勝劣汰的過(guò)程，而內(nèi)卷只是一個(gè)競(jìng)爭(zhēng)洗牌的歷史過(guò)程，最終勝出的幾家，未來(lái)必然有能力在國(guó)際市場(chǎng)大殺四方，就像海爾、TCL、隆基、寧德時(shí)代做到的一樣。
MCU的內(nèi)卷是一個(gè)周期性過(guò)程，我相信在任何領(lǐng)域都是一樣的，作為在其中博弈的一分子，你更需要關(guān)注的是你自身，向內(nèi)探索，你身上到底有多少?gòu)埖着瓶梢源颍?/span>
